Sasha Grey urodziła się w robotniczej rodzinie mieszkającej w Sacramento, w Kalifornii. Matka pracowała na rzecz stanu, ojciec jest mechanikiem o greckich korzeniach. Kiedy miała pięć lat rodzice rozwiedli się, córka pozostała przy matce, która ponownie wyszła za mąż. Sasha kilkakrotnie zmieniała szkołę średnią, nie mogąc odnaleźć się w żadnej z nich. Ukończyła Highlands High School i kontynuowała naukę w koledżu, gdzie uczęszczała na zajęcia z aktorstwa, tańca oraz historii filmu. W tym okresie pracowała jako kelnerka w lokalnym barze.
Nie mogąc porozumieć się z matką i ojczymem opuściła rodzinny dom w 2006 roku. Po przeprowadzce do Los Angeles rozpoczęła karierę w branży porno, tuż po osiągnięciu pełnoletności. Początkowo występowała pod pseudonimem
Anna Karina, zaczerpniętym od nazwiska francuskiej aktorki nowej fali. Po nakręceniu kilku filmów zdecydowała się zmienić alias na obecny, zainspirowany osobą Saschy Konietzko z zespołu KMFDM oraz bohaterem powieści
Oscara Wilde'a "Obraz Doriana Graya". Pół roku po rozpoczęciu występów w filmach porno magazyn Los Angeles ogłosił Sashę przyszłą gwiazdą tego gatunku, być może na miarę następnej
Jenny Jameson.
Sasha nie ogranicza się jedynie do pracy w branży porno. Wystąpiła w teledysku grupy
The Smashing Pumpkins "Superchrist" oraz "Birthday Girl" zespołu
The Roots. Pracowała jako modelka dla francuskiego projektanta
Maxa Azria, włoskiej firmy obuwniczej Forfex, wzięła udział w kampanii PETA. W 2008 roku spróbowała swoich sił w przemyśle muzycznym uczestnicząc w artystycznym projekcie pod nazwą aTelecine, z którego zrodził się winyl "AVigillant Carpark". W 2009 roku rozpoczęła występy w filmach głównego nurtu. Zdobywca Oscara
Steven Soderbergh obsadził Grey w głównej roli swojego filmu "
The Girlfriend Experience". Rok później dołączyła do obsady popularnego serialu produkowanego przez HBO pod tytułem "
Ekipa". 8 kwietnia 2011 roku ogłosiła, że wycofuje się z branży porno.